1. الإشعارات القانونية

1.1 إشعار قانوني

صدرت هذه النشرة بتاريخ ../../2025م (الموافق ../../1447هـ) وتحتوي على معلومات كاملة عن شركة التركيبات الأولية للأعمال الكهربائية ("الشركة" أو "فيرست فيكس") والأسهم المطروحة للاكتتاب. عند التقدم للاكتتاب في الأسهم المطروحة، سيتم معاملة المستثمرين على أساس أن طلباتهم تستند إلى المعلومات الواردة في هذه النشرة والتي يمكن الحصول على نسخ منها من الشركة أو مدير الاكتتاب أو الجهات المستلمة أو من خلال زيارة الموقع الإلكتروني للشركة أو هيئة السوق المالية.

1.2 بيان إخلاء المسؤولية

على الرغم من أن الشركة قد بذلت العناية المعقولة للتحقق من دقة المعلومات الواردة في هذه النشرة في تاريخ إصدارها، إلا أن جزءاً كبيراً من المعلومات الواردة في النشرة المتعلقة بالسوق والقطاع مأخوذة من مصادر خارجية، ومع عدم وجود أي سبب يدعو الشركة أو أعضاء مجلس إدارتها أو المستشار المالي إلى الاعتقاد بأن أياً من تلك المعلومات غير دقيقة في جوهرها، إلا أنه لم يتم التحقق من هذه المعلومات بشكل مستقل من قبل الشركة أو أعضاء مجلس إدارتها أو أي من مستشاريها.

1.3 معلومات عن القطاع والسوق

تم الحصول على المعلومات والبيانات الواردة في هذه النشرة فيما يتعلق بالقطاع الذي تعمل فيه الشركة من تقارير ودراسات أعدتها جهات استشارية مستقلة ومن مصادر ومعلومات عامة يُعتقد بأنها موثوقة. لا تتحمل الشركة ولا أي من مستشاريها أي مسؤولية عن دقة أو اكتمال هذه المعلومات.

1.4 المعلومات المالية

تم إعداد القوائم المالية الموحدة للشركة وفقاً للمعايير الدولية للتقرير المالي (IFRS) المعتمدة في المملكة العربية السعودية والمعايير والإصدارات الأخرى الصادرة عن الهيئة السعودية للمراجعين والمحاسبين (SOCPA). تصدر الشركة قوائمها المالية بالريال السعودي.

1.5 التوقعات والإفادات المستقبلية

تمثل بعض التوقعات الواردة في هذه النشرة "إفادات مستقبلية" والتي يمكن أن يُستدل عليها بشكل عام من خلال استخدام بعض الكلمات ذات الدلالات المستقبلية مثل "يعتزم"، "ينوي"، "يخطط"، "يتوقع"، "يعتقد"، "يُقدّر"، "يحتمل"، "سوف"، "من المتوقع"، "قد"، "يمكن" أو صيغ النفي لهذه المفردات أو أي مفردات أخرى مقاربة أو مشابهة لها في المعنى. تعكس هذه الإفادات وجهات النظر الحالية للشركة بخصوص أحداث مستقبلية، ولكنها لا تشكل ضماناً للأداء المستقبلي.

2. الفهرس التفاعلي

3. الملخص التنفيذي

شركة تابعة لمجموعة البحر الأحمر العالمية

الرائدة في حلول المقاولات الكهربائية والميكانيكية المتكاملة

3.1 نبذة عن الشركة

تأسست شركة التركيبات الأولية للأعمال الكهربائية (فيرست فيكس) في عام 2015 كشركة سعودية ذات مسؤولية محدودة، وتحولت إلى شركة مساهمة مقفلة في عام 2023. تعمل الشركة في قطاع المقاولات والإنشاءات، متخصصة في تقديم حلول متكاملة للأعمال الكهربائية والميكانيكية والسباكة (MEP) للمشاريع الكبرى في المملكة العربية السعودية.

3.2 الأنشطة الرئيسية

3.3 المؤشرات المالية الرئيسية

3.4 تفاصيل الطرح

3.5 الجدول الزمني المتوقع للطرح

4. نظرة عامة على الشركة

4.1 التأسيس والتطور التاريخي

بدأت رحلة شركة التركيبات الأولية للأعمال الكهربائية في عام 2015، حيث تأسست كشركة ذات مسؤولية محدودة برأس مال قدره 10 مليون ريال سعودي. منذ ذلك الحين، شهدت الشركة نمواً متسارعاً وتوسعاً كبيراً في أنشطتها وعملياتها، مما مكنها من ترسيخ مكانتها كواحدة من الشركات الرائدة في قطاع المقاولات الكهربائية والميكانيكية في المملكة.

4.2 المحطات الرئيسية في تاريخ الشركة

4.3 نطاق الأعمال والخدمات

4.3.1 الخدمات الكهربائية

• تصميم وتركيب أنظمة التوزيع الكهربائي
• أنظمة الإنارة الداخلية والخارجية
• أنظمة الطاقة الاحتياطية والطوارئ
• أنظمة التحكم والأتمتة
• محطات التحويل والتوزيع
• أنظمة الطاقة المتجددة

4.3.2 الخدمات الميكانيكية

• أنظمة التكييف المركزي (HVAC)
• أنظمة التهوية والتبريد الصناعي
• أنظمة معالجة الهواء
• غرف التبريد والتجميد
• أنظمة البخار والماء الساخن
• المصاعد والسلالم المتحركة

4.3.3 خدمات السباكة والحماية من الحرائق

• شبكات المياه الباردة والساخنة
• أنظمة الصرف الصحي
• أنظمة إطفاء الحريق بالرشاشات
• أنظمة الإنذار من الحريق
• شبكات الغاز الطبي
• محطات معالجة المياه

4.4 المشاريع الرئيسية

4.5 قاعدة العملاء

4.6 الموارد البشرية

تعتبر الموارد البشرية أحد أهم أصول الشركة، حيث يعمل لديها أكثر من 11,000 موظف من مختلف التخصصات والجنسيات. تلتزم الشركة بتوفير بيئة عمل آمنة ومحفزة، مع التركيز على التدريب والتطوير المستمر.

4.7 الشهادات والاعتمادات

5. تحليل القطاع والسوق

5.1 نظرة عامة على قطاع المقاولات في المملكة

يعتبر قطاع المقاولات والإنشاءات من القطاعات الحيوية في الاقتصاد السعودي، حيث يساهم بنسبة تتراوح بين 5-7% من الناتج المحلي الإجمالي. شهد القطاع نمواً ملحوظاً خلال السنوات الأخيرة، مدفوعاً برؤية 2030 والمشاريع الضخمة التي تنفذها المملكة.

5.2 حجم السوق والنمو المتوقع

5.3 محركات النمو الرئيسية

5.4 التحليل التنافسي

تتميز شركة فيرست فيكس بموقع تنافسي قوي في السوق، حيث تحتل المرتبة الرابعة من حيث الحصة السوقية في قطاع المقاولات الكهربائية والميكانيكية.

5.5 العوامل التنظيمية

• كود البناء السعودي: معايير صارمة للجودة والسلامة في المشاريع
• برنامج السعودة: متطلبات توطين الوظائف في القطاع
• معايير الاستدامة: التزامات بيئية وكفاءة الطاقة
• التحول الرقمي: اعتماد تقنيات البناء الذكية وBIM

5.6 الفرص والتحديات

6. الأداء المالي والتحليلات

6.1 ملخص الأداء المالي

حققت الشركة نمواً قوياً ومستداماً في أدائها المالي خلال السنوات الماضية، مع تحسن ملحوظ في هوامش الربحية ومؤشرات الكفاءة التشغيلية.

6.2 قائمة الدخل الموحدة

6.3 قائمة المركز المالي

6.4 النسب المالية الرئيسية

6.5 التدفقات النقدية

6.6 توزيعات الأرباح

تتبنى الشركة سياسة توزيع أرباح متوازنة تهدف إلى مكافأة المساهمين مع الاحتفاظ بالأموال اللازمة للنمو والتوسع.

7. استراتيجية الأعمال والنمو

7.1 الرؤية والرسالة

7.2 الأهداف الاستراتيجية

7.3 استراتيجية النمو

7.3.1 النمو العضوي

• توسيع قاعدة العملاء: استهداف المشاريع الضخمة والشراكات طويلة الأمد
• تطوير الخدمات: إضافة خدمات جديدة في مجال الطاقة المتجددة والأتمتة
• التميز التشغيلي: تحسين الكفاءة وخفض التكاليف من خلال التحول الرقمي
• الابتكار: الاستثمار في البحث والتطوير وتقنيات البناء الحديثة

7.3.2 النمو غير العضوي

• الاستحواذات: استحواذ على شركات متخصصة لتعزيز القدرات
• الشراكات الاستراتيجية: تحالفات مع شركات عالمية للحصول على التقنيات
• المشاريع المشتركة: تأسيس مشاريع مشتركة للدخول في أسواق جديدة

7.4 المبادرات الاستراتيجية

7.5 المزايا التنافسية

• السمعة والخبرة: 10 سنوات من الخبرة وسجل حافل بالمشاريع الناجحة
• الدعم من البحر الأحمر العالمية: الاستفادة من خبرات وموارد الشريك الاستراتيجي
• الكفاءات البشرية: فريق من المهندسين والفنيين ذوي الخبرة العالية
• التنوع في الخدمات: تقديم حلول متكاملة تغطي جميع احتياجات المشاريع
• العلاقات القوية: شبكة واسعة من العملاء والموردين والشركاء
• الجودة والالتزام: سجل ممتاز في تسليم المشاريع في الوقت المحدد وبالجودة المطلوبة

7.6 مؤشرات الأداء الرئيسية المستهدفة

8. عوامل المخاطر

8.1 المخاطر المتعلقة بنشاط الشركة وعملياتها

8.2 المخاطر المتعلقة بالسوق والقطاع

8.3 المخاطر المالية

8.4 المخاطر التشغيلية

• مخاطر الصحة والسلامة: الحوادث في مواقع العمل قد تؤدي إلى خسائر بشرية ومالية وقانونية
• مخاطر نقص العمالة الماهرة: صعوبة في توظيف والاحتفاظ بالكفاءات المطلوبة
• مخاطر الاعتماد على التقنية: أعطال الأنظمة أو الهجمات السيبرانية
• مخاطر إدارة المشاريع: التأخر في تنفيذ المشاريع أو تجاوز التكاليف
• مخاطر الجودة: عدم الالتزام بمعايير الجودة قد يؤثر على السمعة

8.5 المخاطر القانونية والتنظيمية

• مخاطر عدم الامتثال للأنظمة واللوائح
• مخاطر النزاعات القانونية والتحكيمية
• مخاطر التغيرات في متطلبات السعودة
• مخاطر انتهاء أو عدم تجديد التراخيص

8.6 المخاطر المتعلقة بالأسهم المطروحة

9. هيكل الملكية ورأس المال

9.1 رأس المال

9.2 هيكل الملكية قبل الطرح

9.3 هيكل الملكية بعد الطرح

9.4 الشريك الاستراتيجي - شركة البحر الأحمر العالمية

شركة البحر الأحمر العالمية هي شركة مساهمة سعودية مدرجة في السوق المالية السعودية (تداول)، تعمل في قطاعات متعددة تشمل التطوير العقاري، والتصنيع، والخدمات. استحوذت الشركة على 51% من رأس مال فيرست فيكس في يونيو 2023 بقيمة 544.2 مليون ريال.

9.5 سياسة توزيع الأرباح

تتبع الشركة سياسة متوازنة لتوزيع الأرباح تهدف إلى تحقيق التوازن بين مكافأة المساهمين والاحتفاظ بالأموال اللازمة للنمو. تستهدف الشركة توزيع ما لا يقل عن 30% من صافي الأرباح السنوية كحد أدنى، مع مراعاة:

• المركز المالي للشركة
• متطلبات رأس المال العامل
• الاحتياجات الاستثمارية والتوسعية
• الظروف الاقتصادية العامة
• المتطلبات النظامية

9.6 فترة الحظر

10. استخدام حصيلة الاكتتاب

10.1 إجمالي حصيلة الطرح المتوقعة

10.2 مصاريف الطرح

يتحمل المساهمون البائعون جميع مصاريف الطرح، والتي تقدر بحوالي 20-25 مليون ريال سعودي، وتشمل:

10.3 صافي حصيلة الطرح

10.4 خطط الشركة للنمو والتمويل

على الرغم من أن الشركة لن تحصل على أي من حصيلة الطرح، إلا أنها تمتلك خططاً طموحة للنمو والتوسع، والتي ستمولها من خلال:

10.5 الاستثمارات المخططة (2025-2027)

11. الإدارة والحوكمة

11.1 مجلس الإدارة

يتكون مجلس إدارة الشركة من 9 أعضاء ذوي خبرات متنوعة في القطاعات ذات الصلة، يتم انتخابهم من قبل الجمعية العامة لمدة ثلاث سنوات.

11.2 لجان مجلس الإدارة

11.2.1 لجنة المراجعة

11.2.2 لجنة الترشيحات والمكافآت

11.2.3 اللجنة التنفيذية

11.3 الإدارة التنفيذية

11.4 سياسات الحوكمة

تلتزم الشركة بتطبيق أعلى معايير الحوكمة المؤسسية وفقاً لنظام الشركات ولائحة حوكمة الشركات الصادرة عن هيئة السوق المالية.

11.5 سياسة المكافآت

11.6 برامج الامتثال والرقابة

• وحدة المراجعة الداخلية: تقييم مستقل لفعالية أنظمة الرقابة الداخلية
• إدارة الامتثال: ضمان الالتزام بجميع الأنظمة واللوائح المطبقة
• إدارة المخاطر: تحديد وتقييم وإدارة المخاطر بشكل استباقي
• لجنة الأخلاقيات: وضع ومراقبة تطبيق معايير السلوك المهني

12. المعلومات القانونية

12.1 التأسيس والشكل القانوني

شركة التركيبات الأولية للأعمال الكهربائية هي شركة مساهمة سعودية مقفلة، تأسست بموجب السجل التجاري رقم 1010xxxxx الصادر من مدينة الرياض بتاريخ xx/xx/1436هـ (الموافق xx/xx/2015م).

12.2 التراخيص والتصاريح

12.3 العقود الجوهرية

12.4 التمويل والتسهيلات الائتمانية

12.5 الملكية الفكرية

تمتلك الشركة مجموعة من حقوق الملكية الفكرية التي تشمل العلامات التجارية وبراءات الاختراع وحقوق النشر:

• العلامة التجارية "فيرست فيكس": مسجلة في المملكة ودول الخليج
• براءات الاختراع: 3 براءات اختراع في مجال أنظمة التحكم الكهربائي
• حقوق البرمجيات: أنظمة إدارة المشاريع المطورة داخلياً
• الأسرار التجارية: منهجيات العمل والعمليات الخاصة

12.6 التأمين

12.7 القضايا والمنازعات

لا توجد أي دعاوى قضائية أو منازعات جوهرية قائمة أو محتملة قد يكون لها تأثير سلبي جوهري على أعمال الشركة أو مركزها المالي، باستثناء بعض القضايا العمالية والتجارية الروتينية التي تنشأ في سياق الأعمال الاعتيادية.

12.8 الالتزامات الضريبية والزكوية

12.9 الأطراف ذات العلاقة

تدخل الشركة في معاملات مع أطراف ذات علاقة في سياق الأعمال الاعتيادية وفقاً للشروط التجارية السائدة وبموافقة مجلس الإدارة والجمعية العامة عند الضرورة.

13. الملاحق والمرفقات

13.1 القوائم المالية المدققة

13.2 النظام الأساسي للشركة

يتضمن النظام الأساسي للشركة جميع الأحكام المتعلقة بتأسيس الشركة، أغراضها، رأس المال، الأسهم، الجمعيات العامة، مجلس الإدارة، توزيع الأرباح، وأحكام ختامية أخرى.

13.3 تقارير السوق والدراسات

• تقرير دراسة السوق من شركة الاستشارات الدولية
• تحليل القطاع والمنافسة
• توقعات نمو السوق للسنوات الخمس القادمة
• دراسة الجدوى الاقتصادية

13.4 شهادات وإفادات

13.5 ملخص العقود المهمة

13.6 التعريفات والمصطلحات

13.7 معلومات الاتصال

التواريخ المهمة وإجراءات الاكتتاب

معلومات الاكتتاب المهمة

26

ريال سعودي - سعر السهم

20M

عدد الأسهم المطروحة

520M

إجمالي قيمة الطرح (ريال)

للمزيد من المعلومات

يرجى زيارة الموقع الإلكتروني

www.firstfix-ipo.sa

أو التواصل عبر البريد الإلكتروني

ipo@firstfix.sa